融資渠道多種多樣，通常情況下，貸款還是企業(yè)的選擇的，但其審批時間長，限制條件多致使許多商機(jī)白白流失。以下將為大家介紹2種優(yōu)于貸款卻被大家忽視的融資模式及其操作要點。

一、銀行承兌匯票貼現(xiàn)

企業(yè)通常在回收應(yīng)收賬款時都會同意客戶以票據(jù)代替現(xiàn)金，如商業(yè)承兌匯票和銀行承兌匯票。商業(yè)承兌匯票通常是不可以貼現(xiàn)的，但可以通過背書轉(zhuǎn)讓。通常如果企業(yè)的客戶是有實力的企業(yè)，如三大電信運營商，他們開出的商業(yè)承兌匯票可以當(dāng)做現(xiàn)金支付企業(yè)供應(yīng)商的貨款。而銀行承兌匯票不僅可以背書轉(zhuǎn)讓給供應(yīng)商支付貨款，還可以進(jìn)行貼現(xiàn)，從銀行那里提前取得寶貴的現(xiàn)金。票據(jù)貼現(xiàn)是指企業(yè)將沒有到期的票據(jù)出賣給貼現(xiàn)銀行，以便提前取得現(xiàn)款。

銀行承兌匯票貼現(xiàn)的優(yōu)勢：

a.貼現(xiàn)利息比貸款利率低，一般比貸款利息低30%-40%。

b.貼現(xiàn)款到賬快，資金一般會在7個工作日內(nèi)到賬，能夠完全且及時滿足企業(yè)的資金需求。銀行承兌匯票屬于沒有追索權(quán)的匯票貼現(xiàn)，相當(dāng)于出售應(yīng)收票據(jù)。到期承兌人不付款時，被貼現(xiàn)人無權(quán)要求企業(yè)歸還貼現(xiàn)款，風(fēng)險由銀行承擔(dān)。

銀行承兌匯票貼現(xiàn)業(yè)務(wù)的指導(dǎo)：

a.聯(lián)系銀行，填寫貼現(xiàn)申請或者貼現(xiàn)協(xié)議。

b.將填好的匯票背書轉(zhuǎn)讓給銀行。

c.提供匯票的客戶與企業(yè)之間的購銷合同，發(fā)票，有時還需要企業(yè)提供真實交易的憑證，比如運輸單、出庫單等。

d.如次貼現(xiàn)還需提供企業(yè)資質(zhì)證件。

e.所有資料復(fù)印件需加蓋公章。

f.完成上述程序后，銀行會告訴企業(yè)貼現(xiàn)利率，然后雙方簽訂合同。

二、應(yīng)收賬款保理業(yè)務(wù)

應(yīng)收賬款保理是指企業(yè)將未到期的應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓給銀行，以獲得流動資金的支持，從而加快企業(yè)的資金周轉(zhuǎn)，相當(dāng)于銀行替企業(yè)催款。

應(yīng)收賬款保理的優(yōu)勢：

a.融資成本低，應(yīng)收賬款保理的手續(xù)費通常處于0.5-2‰之間,利息一般在貸款利率基準(zhǔn)下浮10%-20%不等。

b.提升企業(yè)銷售能力，可以對資質(zhì)好的客戶適當(dāng)延長賬期，有利于銷售的擴(kuò)大。

c.改善財務(wù)報表結(jié)構(gòu)。

d.增加了企業(yè)融資能力，加快資金周轉(zhuǎn)，不受企業(yè)規(guī)模的限制，有效解決尋找合適擔(dān)保單位的苦惱。尤其對一些很難貸到款的，票據(jù)又少，債權(quán)特別多的企業(yè)更有幫助。

保理和票據(jù)貼現(xiàn)的區(qū)別在于，銀行承兌匯票的風(fēng)險是由銀行承擔(dān)，客戶不向銀行付款與企業(yè)(供應(yīng)商)無關(guān)。而保理的風(fēng)險由企業(yè)(供應(yīng)商)自行承擔(dān)。保理商通常不會對企業(yè)的壞賬承擔(dān)賠償責(zé)任，壞賬后果主要由企業(yè)自行承擔(dān)。除了對企業(yè)本身資質(zhì)有要求外，銀行還要審核企業(yè)銷售客戶的客戶信譽度、規(guī)模、實力及信用記錄。并且企業(yè)必須通知客戶已將他們的應(yīng)收賬款轉(zhuǎn)讓給保理銀行，屆時客戶直接將錢款打給保理銀行。外資銀行保理業(yè)務(wù)比較規(guī)范，手續(xù)相對簡單。國內(nèi)銀行目前只有工-行和幾個規(guī)模較大的銀行有這項業(yè)務(wù)，但是手續(xù)相對比較復(fù)雜。鉑-略財務(wù)培訓(xùn)建議財務(wù)人員可考慮外資銀行作為保理業(yè)務(wù)合作對象。但不是所有應(yīng)收賬款都符合保理業(yè)務(wù)的要求，銀監(jiān)會對此特別規(guī)定五種不適合做保理業(yè)務(wù)的債權(quán)：不合法基礎(chǔ)交易合同，即不真實交易的應(yīng)收賬款;寄售合同，代銷貨物，貨物的所有權(quán)仍未轉(zhuǎn)移，不屬于真正的債權(quán);未來的應(yīng)收賬款，沒有交易實質(zhì)的預(yù)估應(yīng)收賬款;權(quán)屬不清的應(yīng)收賬款，有權(quán)屬糾紛的應(yīng)收賬款;因票據(jù)或其他有價證券而產(chǎn)生的付款請求權(quán)，譬如股票或者證券將來可能要請求付款。

應(yīng)收賬款保理業(yè)務(wù)的指導(dǎo)

a.具備貸款資格。

b.在擬進(jìn)行保理業(yè)務(wù)的銀行開立收款賬戶。

c.一般事先向保理銀行提供申請以及近期的財務(wù)報表、相應(yīng)的證照證件等，事先簽訂額度的協(xié)議。

d.通過銀行審核后，取得保理銀行的授信。

e.銷售合同，保留真實交易記錄。(托收單、發(fā)貨單、出庫證明、銷售發(fā)票、銷售合同)。

f.每次出庫后開具的增值稅專用發(fā)票。如果是普通發(fā)票，就必須要開具正規(guī)的銷售發(fā)票。

隨著金融市場日趨成熟，將有更多的融資渠道供企業(yè)選擇。財務(wù)部門作為企業(yè)資金管理的核心部門，必須主動了解各種渠道，并結(jié)合企業(yè)實際情況選擇更適合的融資組合，避免黑字倒閉的厄運降臨到企業(yè)頭上。